Тема 5. Долговые ценные бумаги.

(Аудиторная работа – 4 часа, самостоятельная работа – 8 часов)

 

Долговые инструменты рынка ценных бумаг. Облигация и ее основные элементы. Классификация облигаций. Облигация как инструмент привлечения ресурсов. Факторы эмиссии. Методы выплаты процентов. Корпоративные облигации и их виды. Государственные и муниципальные облигации. Государственные облигации в России. Рынок облигаций и его основные участники. Доходность облигаций. «Чистые» и «грязные» цены облигаций. Чувствительность и изменчивость облигаций. Критерий «1/8».Инструменты привлечения ресурсов в оборот. Вексель и теоретические основы вексельного обращения в России.

 

Модуль 2. Операции на рынке ценных бумаг.

Тема 6. Операции на рынке ценных бумаг: общая характеристика.

(Аудиторная работа - не предусмотрена, самостоятельная работа – 6 часов)

 

Понятие операции и сделки с ценными бумагами. Классификация сделок и операций с ценными бумагами. Экономический, технологический и правовой аспекты операций с ценными бумагами. Эмиссионные, инвестиционные, клиентские операции. Основные этапы сделки с ценными бумагами. Основные требования к сделкам с ценными бумагами и правила их совершения. Интернет-трейдинг.

 

Тема 7. Эмиссия ценных бумаг: этап и регламентация.

(Аудиторная работа-2 часа, самостоятельная работа – 6 часов)

 

Эмиссионные операции: цели и риски. Классификация эмитентов. Эмиссия ценных бумаг. Классификация эмиссий. Процедура эмиссии. Основные этапы открытого и закрытого размещения ценных бумаг. Особенности эмиссии ценных бумаг банков и инвестиционных фондов. Понятие и функции андеррайтинга. Варианты андеррайтинга. Правовые основы работы андеррайтера. Эмиссионные индикаторы.

 

Тема 8. Инвестиционные операции.

(Аудиторная работа – 2 часа, самостоятельная работа – 10 часов)

 

Инвестиционные операции. Цели и риски. Типы инвесторов. Инвестиционная деятельность кредитно-финансовых институтов на рынке ценных бумаг. Коллективные инвестиции. Портфельное инвестирование. Портфель ценных бумаг, его виды и мониторинг.

Тема 9. Инвестиционные фонды как участники рынка ценных бумаг

(Аудиторная работа - не предусмотрена, самостоятельная работа –10 часов)

 

Инвестиционный фонд. Инвестиционный фонд как схема коллективных инвестиций. Юридическая и операционная структура фонда. Типы фондов. Правовые основы деятельности инвестиционных фондов в России.

 

Тема 10. Операции коммерческих банков на рынке ценных бумаг.

(Аудиторная работа – не предусмотрена, самостоятельная работа – 10 часов)

 

Место и роль банков на рынке ценных бумаг. Коммерческие банки как участники российского рынка ценных бумаг. Эмиссионные операции банков. Инвестиционные операции банков. Клиентские операции банков. Вексельные операции банков. Маржинальные операции банков.

 

Тема 11. Основные элементы инфраструктуры рынка ценных бумаг.

(Аудиторная работа – 1 час, самостоятельная работа – 10 часов)

Понятие инфраструктуры рынка ценных бумаг. Элементы инфраструктуры российского рынка ценных бумаг. Торговая система. Расчетная система. Система хранения ценных бумаг. Система учета прав собственности на ценные бумаги.

 

Тема 12. Фондовая биржа в инфраструктуре рынка ценных бумаг.

(Аудиторная работа – 1 час, самостоятельная работа – 10 часов)

 

Понятие и функции фондовой биржи. Классификация фондовых бирж. Основные элементы организационно-экономического механизма фондовой биржи. Основные операции и сделки на бирже.

 

Тема 13. Профессиональные участники в инфраструктуре рынка ценных бумаг.

(Аудиторная работа – 1 час, самостоятельная работа –10 часов)

 

Регистрационная и депозитарная деятельность на рынке ценных бумаг. Функции депозитария и регистратора. Требования к регистраторам и депозитариям. Реестр владельцев именных ценных бумаг. Брокерская деятельность. Дилерская деятельность. Деятельность по доверительному управлению.

 

Модуль 3. Проблемы раскрытия информации и регулирования рынка ценных бумаг.