Финансы как часть производственных отношений. Сущность и функции финансов предприятий

 

Предприятие- это хозяйствующий субъект, созданный для организации предпринимательской деятельности, экономической целью которого является обеспечение общественных потребностей и извлечение прибыли.

Особое значение в хозяйственной деятельности предприятия имеют финансовые отношения, которые являются результатом возникновения хозяйственных связей хозяйствующего субъекта с контрагентами, и связаны с организацией производства и реализацией продукции, выполнением работ, оказанием услуг, формированием финансовых результатов, осуществлением елее ициионной деятельности. Материальной основой финансовых отношений выступают деньги.

Финансы предприятий - это финансовые или денежные отношения, возникающие в процессе формирования основного и оборотного капитала, фондов денежных средств предприятия и их распределения и использования.

Финансы предприятий являются важнейшей составной частью единой системы финансов государства. Это объясняется тем, что они обслуживают сферу материального производства, в которой создаются совокупный общественный продукт, национальный доход и национальное богатство. По своей сущности финансы предприятий являются специфической частью финансовой системы. Они отличаются от государственных финансов, так как функционируют в разных сферах общественного производства.

Финансовые отношения предприятий в зависимости от экономического содержания можно сгруппировать по следующим направлениям:

· возникающие между учредителями в момент создания предприятия по поводу формирования уставного капитала,

· между предприятиями и организациями, связанные с производством и реализацией продукции, возникновением вновь созданной стоимости. Эти отношения являются основными в хозяйственной деятельности, поскольку от их эффективной организации во многом зависит финансовый результат коммерческой деятельности;

· между предприятиями и его подразделениями: филиалами, отделами и т.д. по поводу финансирования расходов, распределения и перераспределения прибыли, оборотных средств. Эта группа отношений влияет на организацию и ритмичность производства;

· между предприятием и работниками предприятия при распределении и использовании доходов, выпуске и размещении ценных бумаг, взыскании штрафов и компенсаций за причиненный материальный ущерб, удержании налогов с юридических лиц;

· между предприятием и вышестоящей организацией, внутри финансово-промышленных групп, внутри холдинга, с союзами и ассоциациями, членом которых является предприятие. Эти отношения возникают при формировании, распределении и использовании централизованных целевых денежных фондов и резервов на финансирование целевых отраслевых программ, проведение маркетинговых исследований, организацию выставок и т.д.;

· между предприятием и финансовой системой государства по уплате налогов и других платежей в бюджет, предоставлении налоговых льгот, применении штрафных санкций, получении ассигнований из бюджета;

· между предприятием и банковской системой в процессе хранения денег в коммерческих банках, получении и погашении ссуд, уплаты процентов за кредит, покупке и продаже валюты, оказания банковских услуг;

· между предприятием и страховыми компаниями и организациями при страховании имущества, отдельных категорий работников, коммерческих и предпринимательских рисков;

· между предприятием и инвестиционными институтами в ходе размещения инвестиций, приватизации и др.

Организация финансов предприятия строится на определенных принципах:

Принцип хозяйственной самостоятельности предполагает, что предприятие самостоятельно независимо от организационно-правовой формы хозяйствования определяет свою экономическую деятельность, направления вложений денежных средств в целях извлечения прибыли.

Принцип самофинансирования означает полную окупаемость затрат на производство и реализацию продукции, инвестирование в развитие производства за счет собственных денежных средств и при необходимости банковских и коммерческих кредитов.

Принцип материальной ответственности означает наличие определенной системы ответственности за ведение и результаты хозяйственной деятельности.

Принцип заинтересованности в результатах деятельности вытекает из основной цели предпринимательской деятельности- извлечение прибыли.

Принцип обеспечения финансовых резервов связан с необходимостью формирования финансовых резервов для обеспечения предпринимательской деятельности, которая сопряжена с риском.

Наиболее полно сущность финансов проявляется в их функциях.

Проф. Романовский полагает, что финансы предприятий выполняют три функции:

- регулирование денежных потоков;

- формирование капитала, денежных доходов и фондов;

- использование капитала, денежных доходов и фондов.

Ковалева, Лагуста, Скамай выделяют:

- обеспечивающую (формирование необходимого объема денежных средств);

- распределительную;

- контрольную.

(2) Финансовые ресурсы и капитал предприятия

Финансовые ресурсы составляют материальную основу финансов и образуют финансовый потенциал любого экономического субъекта.

Финансовые ресурсы предприятия - это совокупность собственных денежных доходов и поступлений извне (привлеченные и заемные средства), предназначенные для выполнения финансовых обязательств предприятия, финансирования текущих затрат, связанных с расширением производства.

Реальное формирование финансовых ресурсов начинается только на стадии распределения, когда продукция (работы, услуги) реализована и из выручки от продажи товаров выделяются основные элементы стоимости (фонды возмещения, оплата труда и прибыль).

Финансовые ресурсы предприятия по своему происхождению разделяются на собственные (внутренние) и привлеченные на различных условиях (внешние). (Схема)

Финансовые ресурсы предприятий направляются на следующие цели;

- финансирование затрат на производство и реализацию продукции (р,у);

- реальные и финансовые инвестиции;

- образование денежных фондов специального назначения;

- платежи в бюджет и внебюджетные фонды;

- погашение кредитов и ссуд;

- благотворительные цели.

Финансовые ресурсы являются источником для образования целевых денежных фондов предприятия (потребления, накопления, резервного).

Важное значение для предприятий имеет структура источников образования финансовых ресурсов, и в первую очередь доля собственных средств, характеризуемая коэффициентом самофинансирования

(Ксф) = Исс / ФР * 100%

Где Исс- источники собственных средств в форме чистой прибыли и амортизационных отчислений;

ФР- общий объем финансовых ресурсов, которыми располагает предприятие (собст, заем, прив)

Рекомендуемое значение данного коэффициента- 0,5 или 50%.

 

Прибыль: от текущей, инвестиционной, финансовой и других видов деятельности

 

Вторым показателем, характеризующим использование финансовых ресурсов, является коэффициент задолженности (Кзад):

Кзад = Изс / Исс

Где: Изс- источники заемных средств;

Изс- источники собственных средств

Рекомендуемое значение данного показателя 40% - 60%.

Обратным коэффициенту задолженности является коэффициент финансирования (Кфин).

К фин = Исс / Изс

Рекомендуемое значение показателя 60%-40%

Капитал- часть финансовых ресурсов, вложенных в производство и приносящих доход по завершению оборота.

Капитал характеризует общую стоимость средств в денежной, материальной и нематериальной формах, инвестированных в формирование его активов. Под общим понятием капитала обычно понимаются различные его виды.